热门欧洲互换利率交易失手 投资者蒙受损失

受全球能源价格新一轮上涨推动，短期债券收益率上行，欧洲近年最受追捧的利率交易在上月再度受挫。 多位不愿具名的知情人士称，不少对冲基金坚持持有或是再度加仓所谓陡峭化交易，在9月底遭遇大幅亏损。 这笔交易的逻辑是30年期互换利率涨幅超过10年期，从而扩大两者利差。但实际情况恰恰相反，利差大幅收缩，从7月的19个基点降至当前约负14个基点。